S&P500

ภาพรวมของดัชนีหุ้นหลักในสหรัฐเมื่อวันศุกร์: Dow +0.1%, NASDAQ -0.3%, S&P 500 คงที่ (0%), ปิดที่ 5911 ภายในช่วง 5400–6200

ปัจจัยกระตุ้นของการซื้อขายในวันจันทร์

เมื่อเย็นวันศุกร์ อดีตประธานาธิบดี โดนัลด์ ทรัมป์ ประกาศว่าเขาจะเพิ่มอัตราภาษีนำเข้าทั้งหมดของเหล็กและอะลูมิเนียมเป็น 50% โดยประกาศคลื่นความร้อนใหม่ในการทำสงครามทางภาษีของเขา ส่งผลให้ตลาดสหรัฐลดลงเล็กน้อยในช่วงการซื้อขายอิเล็กทรอนิกส์ก่อนเปิดตลาดในเช้าวันจันทร์

สรุปการซื้อขายวันศุกร์

วันซื้อขายสุดท้ายของเดือนพฤษภาคม — เดือนที่แข็งแกร่งสำหรับตลาดโดยรวม — สิ้นสุดด้วยสัญญาณผสม การซื้อขายในช่วงเช้ามีลักษณะปกป้องตัวเองและวิตกเกี่ยวกับการค้าขายที่เกิดจากโพสต์โซเชียลมีเดียของทรัมป์ที่กล่าวหาจีนว่าละเมิดข้อตกลงการค้าเบื้องต้นกับสหรัฐฯ เขากล่าวเสริมด้วยน้ำเสียงเสียดสีว่า "นั่นคือทั้งหมดที่ต้องทำเพื่อเป็นสุภาพบุรุษ!"

เรื่องนี้ทำให้ดัชนีหลักลดลง แม้ในขณะที่รายงานเกี่ยวกับรายได้และการใช้จ่ายส่วนบุคคลเดือนเมษายนจะให้สัญญาณที่ดีบางอย่าง รวมถึงเงินเฟ้อที่มีแนวโน้มลดลงและการเติบโตอย่างมั่นคงของรายได้ส่วนบุคคลที่ใช้จ่ายได้

ดัชนีเหล่านี้แตะจุดต่ำสุดในช่วงบ่ายในนิวยอร์ก เมื่อบลูมเบิร์กรายงานว่าสหรัฐฯ อาจกำหนดมาตรการคว่ำบาตรที่เกี่ยวข้องกับเทคโนโลยีเพิ่มเติมต่อจีน

S&P 500 ลดลงมาที่ 5,843 ลดลง 1.2% ภายในวัน อย่างไรก็ตาม กลับขึ้นมาในแดนบวกช่วงบ่าย การฟื้นตัวนี้เกิดจากกิจกรรมซื้อในขณะที่ราคาลง ซึ่งประสบความสำเร็จซ้ำๆ นับตั้งแต่ดัชนีลดลงต่ำสุดเมื่อวันที่ 7 เมษายน โดยได้รับการสนับสนุนจากคำแถลงของทรัมป์ในการแถลงข่าวที่ทำเนียบขาว ซึ่งเขากล่าวว่าอาจจะคุยกับประธานาธิบดีสี และหวังจะแก้ไขปัญหาทั้งหมด

คำนั้นช่วยลดความตึงเครียดที่เกี่ยวข้องกับการค้าก่อนเข้าสู่วันหยุดสุดสัปดาห์ และอาจเป็นตัวเร่งให้กิจกรรมปิดขายสั้น มีส่วนช่วยในการฟื้นตัวของตลาด

หุ้นสำคัญ & การแสดงของแต่ละภาคส่วน:

หุ้นเติบโตขนาดใหญ่ไม่ได้นำตลาดมากนัก แต่มีส่วนช่วยในการฟื้นตัว MGK (Vanguard Mega-Cap Growth ETF) ซึ่งลดลง 1.5% เมื่อ S&P ถดถอยต่ำสุดในระหว่างวัน ปิดการซื้อขายด้วยการลดลงเพียง 0.2%

ไม่มีความแข็งแกร่งในตลาดโดยทั่วในวันศุกร์ แต่มีหุ้นบางตัวโดดเด่น:

Ulta Beauty (ULTA) พุ่งขึ้นที่ $471.46 เพิ่มขึ้น +$49.67 (+11.8%) หลังจากรายงานกำไรที่แข็งแกร่ง Costco (COST) ขึ้นบันดาลไปที่ $1,040.18 เพิ่มขึ้น +$31.44 (+3.1%) จากกำไรเช่นกัน การขึ้นราคาของ Costco ช่วยขับเคลื่อนภาคสินค้าจำเป็นสำหรับผู้บริโภค (+1.2%) ไปสู่จุดสูงสุดของกระดานผลงานภาคร่วมกับยูทิลิตี (+1.1%)

ภาคเดียวที่ได้ผลเสีย คือ พลังงาน (-0.7%), วัสดุก่อสร้าง (-0.6%), และเทคโนโลยีสารสนเทศ (-0.4%)

NVIDIA (NVDA 135.13, -4.06, -2.9%) และหุ้นเซมิคอนดักเตอร์อยู่ภายใต้การขายอย่างน่าทึ่ง ดัชนีเซมิคอนดักเตอร์ฟิลาเดลเฟียลดลง 2.1% แต่อย่างยุติธรรม มันเพิ่มขึ้นถึง 14.6% จากต้นเดือนถึงวันศุกร์ ซึ่งมากกว่าการเพิ่มขึ้นของ S&P 500 +6.2% ซึ่งถือว่าเป็นเดือนที่ดีที่สุดตั้งแต่ปี 2023

พันธบัตรรัฐบาลค่อนข้างคงที่ โดยมีแนวโน้มบวกเล็กน้อย — อัตราผลตอบแทนระยะสั้นดีกว่าระยะยาว การปรับสมดุลกองทุนบำนาญสิ้นเดือน (จากหุ้นไปเป็นพันธบัตร) ถูกมองว่าเป็นแหล่งที่มาของการสนับสนุน

ผลการดำเนินการตั้งแต่ต้นปี:

• S&P 500: +0.5%
• DJIA: -0.6%
• Nasdaq: -1.0%
• S&P 400 MidCap: -3.8%
• Russell 2000: -7.3%

ปฏิทินเศรษฐกิจในวันศุกร์:

รายได้ส่วนบุคคลเพิ่มขึ้น 0.8% MoM ในเดือนเมษายน (คาดการณ์: 0.3%) หลังจากที่ถูกปรับขึ้น 0.7% ในเดือนมีนาคม (จาก 0.5%)

การใช้จ่ายส่วนบุคคลเพิ่มขึ้น 0.2% MoM ซึ่งสอดคล้องกับที่คาดการณ์ หลังจากเพิ่มขึ้น 0.7% ที่ยังไม่มีการปรับในเดือนมีนาคม

ดัชนีราคาการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) เพิ่มขึ้น 0.1% MoM ตามที่คาดการณ์ นำอัตราการเปลี่ยนแปลงรายปีลงมาอยู่ที่ 2.1% จาก 2.3% ในเดือนมีนาคม

อัตราเงินเฟ้อ (PCE) หลักเพิ่มขึ้น 0.1% MoM ตามที่คาดการณ์ ลดอัตรารายปีลงเป็น 2.5% จาก 2.7%

ประเด็นสำคัญจากรายงาน:

อัตราเงินเฟ้อกำลังลดลง การเติบโตของรายได้ยังคงสูงอยู่

อัตราการออมส่วนบุคคลเพิ่มขึ้นเป็น 4.9% จาก 4.3% ในเดือนมีนาคม บ่งบอกถึงศักยภาพในการใช้จ่ายที่สะสมไว้ซึ่งอาจทำให้เศรษฐกิจเติบโตในไตรมาสที่ 2

ข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคอื่น ๆ:

ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมหาวิทยาลัยมิชิแกนสุดท้ายสำหรับเดือนพฤษภาคมเพิ่มขึ้นเป็น 52.2 (คาดการณ์: 50.8) ไม่เปลี่ยนแปลงจากตัวเลขสุดท้ายของเดือนเมษายน หนึ่งปีที่ผ่านมา ดัชนียืนอยู่ที่ 69.1

ประเด็นสำคัญ: นี่เป็นการสิ้นสุดของการลดลงอย่างมากในความเชื่อมั่นที่เกิดขึ้นติดต่อกันสี่เดือน แต่ผู้บริโภคยังคงกังวลเกี่ยวกับการเงินส่วนบุคคลและมุมมองเศรษฐกิจ โดยที่ความคาดหวังด้านเงินเฟ้อยังคงผลักดดันความมั่นใจ

ชิคาโก้ PMI (พฤษภาคม) ลดลงมาที่ 40.5 (คาดการณ์: 45.0) จาก 44.6 ในเดือนเมษายน

การขาดดุลสินค้าซื้อขายแคบลงไปที่ $87.6B จาก -$162.3B

สินค้าคงคลังขายปลีกลดลง 0.1% หลังจากที่ลดลง 0.3% ในเดือนมีนาคม

สินค้าคงคลังขายส่งคงที่ หลังจากที่เพิ่มขึ้น 0.3% ในเดือนมีนาคม

ภาคพลังงาน

น้ำมันดิบเบรนท์กำลังซื้อขายที่ $64.20 ตลาดอยู่ภายใต้แรงกดดันเนื่องจากความเชื่อมั่นของ OPEC ที่ต้องการเพิ่มการผลิตน้ำมัน

บทสรุป

ตลาดหุ้นสหรัฐกำลังรวมตัวอยู่ใต้จุดสูงสุดล่าสุด คลื่นแห่งความตึงเครียดทางภาษีที่เริ่มขึ้นโดยทรัมป์อาจกระตุ้นการยอมรับใหม่ อย่างไรก็ตาม ณ ขณะนี้ เรายังคงใช้กลยุทธ์ซื้อในขณะที่ราคาจากการลดลง กล่าวคือ ซื้อในช่วงที่มีการฟื้นตัว